Как открыть инвестиционный счёт?

Вот как я открыла свой инвестиционный счёт и как вы тоже можете его открыть.

Примечание для граждан США: есть вопросы американского налогообложения, в которых я не разбираюсь, поскольку я не гражданка США.

Эта статья — не профессиональное руководство. И уж точно не инвестиционная рекомендация. Для этого есть специалисты. Здесь я рассказываю, что сделала сама, чтобы перейти от «у меня нет инвестиционного счёта» к «у меня есть инвестиционный счёт». Строго говоря, я купила не совсем акции, а инвестиционные фонды. Прежде чем разбираться в отличиях, скажу, что покупают их одинаково. Поэтому до объяснения ниже по тексту будем условно считать «фонды» и «акции» одним и тем же.

Важный совет перед началом: оставьте в стороне FOMO — страх что-то упустить — и перфекционизм. Они только тормозят.

Я поняла, что хочу инвестировать на фондовом рынке

Я интересовалась инвестициями несколько лет, прежде чем начала инвестировать на фондовом рынке. Не понимала, с чего начать и как перейти от отсутствия акций к их наличию. Читала, задавала вопросы новичка, состояла в Facebook-группах о деньгах и фондовом рынке. И всё равно не понимала, откуда начинать.

Причины, по которым я хотела начать инвестировать, были такими:

• Я хочу денег.
• Одной работой денег не сделаешь.
• Следующий шаг — взять заработанное и купить то, что поможет мне зарабатывать.
• У меня недостаточно денег для крупных вложений, например в недвижимость или покупку компании.
• У меня недостаточно знаний для крупных вложений, например в недвижимость или покупку компании.

Всё это время я говорила себе: чёрт возьми, мне уже под тридцать. Я не молодею, сложный процент сам себя не накопит. Люди не умнее меня справляются. Значит, и я могу.

Я разобралась, как инвестировать на фондовом рынке. В теории

И тут появилась «Ха-солидит» (הסולידית) — королева израильского фондового рынка и женщина, благодаря которой у большего числа израильтян остаётся больше свободных денег. В январе 2021 года она опубликовала в своём блоге пошаговую инструкцию по покупке акций, биржевых и инвестиционных фондов. Как перейти от «акций нет» к «акции есть».

Как обычно у «Ха-солидит», статья очень подробная и обстоятельная. Главное, что я из неё поняла: у меня есть два способа инвестировать на фондовом рынке:

1. Через банк.
2. Открыть счёт в инвестиционной компании.

После публикации этого поста мне рассказали, что иногда можно поторговаться или просто вежливо попросить, и счёт разрешат открыть с меньшей суммой. До этого я не знала.

Чем торговля через банк отличается от торговли через инвестиционную компанию

Различия, которые были важны лично мне, можно свести в таблицу:

	Через банк	Через инвестиционную компанию
Минимальная сумма для открытия счёта	Минимума нет	Несколько десятков тысяч шекелей
Комиссии	Высокие	Низкие
Перевод денег с текущего счёта для покупки	Переводить не нужно: можно покупать акции напрямую, потому что торговый счёт уже связан с текущим	Нужно перевести деньги, сообщить о переводе, как при сообщении о пенсионном взносе, а затем можно торговать
Поддержка по телефону	Есть	Есть

Я клиентка банка «Леуми». У меня есть счёт в Leumi Trade, который открыли родители. На нём лежало немного денег в каком-то фонде, который родители мне купили и который не принёс особой доходности. А вот свободных 20 000 ₪ на текущем счёте, чтобы открыть инвестиционный счёт, у меня не было. Если бы я хотела открыть счёт в Leumi Trade, то просто позвонила бы в банк и открыла.

Я купила свою первую акцию

В один импульсивный апрельский день я вложила 2 500 ₪ в акции израильской компании. Кто-то утешает себя шопингом, кто-то уничтожает что-нибудь сладкое и мучное. А я утешила себя тем, что выложила 2 500 ₪ за акции израильской компании из сферы недвижимости. Несколько дней на неё смотрела и думала, что результаты будут хорошими.

Зачем я это сделала? Потому что решила: да к чёрту всё. Настроение плохое, хочется чего-нибудь импульсивного, а ещё пора перестать бояться и начать покупать. Хотя бы чтобы понять, как это ощущается, выглядит и работает. Вместо того чтобы стоять у бассейна и изучать его со всех сторон, просто прыгнуть.

Главная проблема умных людей и ботанок вроде нас: слишком много думаем, слишком мало и слишком медленно делаем. Сомневаться можно вечно. Я предпочла просто сделать, а дальше учиться по ходу.

Не хочу вдаваться в технические подробности с терминами вроде «пункты» и limit. Материалов полно на YouTube, в статье «Ха-солидит», на которую я сослалась выше, и в телефонной поддержке того, через кого вы собираетесь покупать.

У меня есть счёт в Leumi Trade, который мне давным-давно открыли. Комиссии высокие: 26 ₪ за покупку или продажу. Я исходила из того, что свободных 20 тысяч для открытия счёта в другом месте у меня пока нет. А научиться это делать — технически и просто посмотреть, как всё устроено, — важнее, чем ждать, пока звёзды сойдутся и всё станет идеально.

Лиор Шапира (@LiorShapira2), 28 апреля 2021 года.

Я очень верю в подход «просто сделайте», особенно с небольшими суммами, чтобы учиться. О том, как я к этому отношусь и как перестать бояться, подробнее рассказываю здесь:

Кстати, через три года я продала эту акцию с убытком примерно в половину вложенного. Но я так рада, что тогда её купила. Если бы не эта покупка, я бы не начала инвестировать.

В вашем случае можно просто следить за результатами акции и решить: если через какое-то время, например полгода, она не выросла — продать. Я не продавала в основном из-за лени.

Мы решили открыть счёт в инвестиционной компании

На этом история моей первой акции заканчивается. Но я рассказываю о ней, чтобы показать, как перешла от отсутствия инвестиционного счёта к его наличию. Одна акция — ещё не портфель.

Как видно из таблицы выше, плюс банка — отсутствие минимальной суммы, а минус — высокие комиссии за операции. Хотя мы не собирались часто торговать, а хотели инвестировать надолго, деньги предпочитаем оставлять у себя, не в банке. Спасибо.

Когда я открывала счёт, минимум составлял 20 000 ₪. За несколько месяцев мы с моим партнёром Иданом накопили эту сумму. В этом был свой плюс: появилась цель. Было к чему стремиться и над чем работать.

За прошедшие годы инвестиционные компании поняли, что очень, очень хотят видеть ваши деньги у себя. Сейчас суммы значительно ниже:

• Excellence Trade: минимум 10 000 ₪ для открытия счёта вместо 20 000 ₪.
• Psagot Trade: минимум 10 000 ₪ вместо 20 000 ₪.
• Meitav Trade: по состоянию на 20 октября 2026 года сайт предлагает открытие счёта от 5 000 ₪, а на той же странице для общего тарифного плана указано 10 000 ₪. Перед регистрацией проверьте, какой план и условия вам подходят. Прежний минимум составлял 20 000 ₪.
• IBI Trade: в предложении, проверенном 20 октября 2026 года, требуется не меньше 15 000 ₪ деньгами и/или финансовыми активами, с учётом условий компании. Раньше минимум составлял 50 000 ₪.

Мы подобрали состав инвестиционного портфеля

На бирже можно купить и отдельные акции, и биржевые фонды, и инвестиционные фонды. Пора объяснить разницу между акцией и фондом. Сразу оговорюсь: я не хочу разбирать отличия биржевых фондов от других инвестиционных фондов. Для этого есть «Ха-солидит», а Google поможет найти объяснения специалистов. Если коротко, акция относится к одной компании. Индекс — набор акций. Индексный фонд отслеживает доходность, то есть результат инвестирования, такого набора акций. Мы хотели покупать индексные фонды вместо отдельных акций.

Что такое фондовый индекс?

Индекс — набор акций с общим признаком. Такие индексы составляют биржи и компании по всему миру. Общим признаком может быть география — Израиль, США или весь мир; размер компаний — например, S&P 500 включает 500 из крупнейших компаний США, а TA-35 и TA-125 -35 и 125 крупнейших компаний израильской экономики; или сфера деятельности — технологии, строительство, торговля золотом.

Почему мы инвестировали в индексы?

Мы выбрали индексы по двум причинам:

1. Хотели быть ленивыми инвесторами. Вместо того чтобы читать отчёты, следить за взлётами, падениями, слияниями, покупками и всей этой головной болью, хотели, чтобы сложную работу сделал кто-то другой. Акция сильно упала? Пусть кто-то другой исключит её из индекса. Компания больше не существует? Не наша проблема. Хотим каждый раз покупать одно и то же, особо не думая. Спасибо, до свидания.
2. На длинной дистанции индексы показывают результаты лучше отдельных акций. Эта уверенность помогает нам быть ленивыми. Да, в отчётах по индексам тоже нужно разбираться. Но во многих местах можно прочитать и увидеть самим, что инвестировать в индексы в долгую выгоднее, чем в отдельные акции. Конечно, это очень грубое обобщение, а «в долгую» — ключевые слова, когда речь о бирже. Почитать можно, например, здесь.

В какие индексы инвестировать?

Проблема выбора в том, что сначала нужно узнать, из чего выбирать. Когда я начала подбирать состав портфеля, знала четыре индекса: S&P 500, о котором все говорят и в который вложены наши с Иданом керен иштальмут (קרן השתלמות), израильские накопительные фонды; Nasdaq; TA-125 и индекс недвижимости. Портфель не строят по принципу «что я знаю».

Чтобы найти новые индексы, я смотрела TheMarker Trade, Bizportal и даже Yahoo Trade. В основном только запуталась. Значит, поможет коллективный разум. Я написала в Twitter и попросила рассказать об индексах, на которые интересно посмотреть.

Финансовый Twitter! На следующей неделе, с Божьей помощью и без обетов, мы с Иданом открываем инвестиционный счёт. Планируем пассивные инвестиции примерно на 10 лет, в конце, иншаллах, на покупку квартиры. Наши керен иштальмут вложены в S&P 500. На какие другие ETF и индексные фонды нам посмотреть? Конечно, это не рекомендации!

Лиор Шапира (@LiorShapira2), 11 августа 2021 года.

Как мы составили набор индексов

Нам прислали внушительное количество вариантов. Мы хотели распределить вложения по разным регионам и валютам: чтобы не всё было в одном рынке, израильском или американском, и не всё в одной валюте, шекелях или долларах. Цель — избежать колебаний, которые могут поставить деньги под угрозу, и не складывать все яйца в одну корзину.

Решили взять пять индексов: израильский, американский, индекс, отражающий представительную выборку мирового рынка, индекс развивающихся рынков и европейский.

Не назову конкретные пять индексов — в основном чтобы нельзя было сказать, что мы их рекомендуем. Простите, но юридическая подстраховка — не шутка. Скажу только, что мы оба уже вложились в S&P 500 через керен иштальмут, поэтому не хотели снова брать тот же индекс и стремились к меньшему пересечению компаний. Для американского рынка выбрали индекс компаний поменьше.

Мы показали состав портфеля партнёру моей сестры, который работает на фондовом рынке и одобрил выбор, и маме Идана — инвесторке-любительнице с гораздо большим опытом, чем у нас. Она предложила заменить один индекс определённым индексом технологических компаний. Нам показалось интересно, и мы заменили самый слабый из пяти. Четыре географических направления и один сектор — нам такое распределение показалось вполне хорошим.

Выбор конкретных фондов

Состав выбрали. А дальше? Как его купить?

Один и тот же инвестиционный фонд можно купить через разные инвестиционные компании. Израильский сайт Funder, за который снова спасибо моей свекрови, сравнивает разные фонды. На снимке ниже в колонке «Управляющий фондом» (מנהל הקרן) видны израильские компании, предлагающие фонды, которые отслеживают S&P 500. Ссылка на Funder ведёт к примеру одного фонда на S&P, чтобы было с чего начать.

Если фонды кажутся одинаковыми, можно посмотреть на оценки инвесторов, доходность и комиссии за управление. Выбрав фонд, нажмите на его название и скопируйте номер. Это уникальный идентификатор фонда, акции или другой ценной бумаги на бирже. Как номер удостоверения личности: даже если пять компаний предлагают фонды на один индекс, вы сможете купить именно тот, который выбрали.

Мы открыли Excel и записали название фонда, ссылку на его страницу в Funder — чтобы было удобно следить за колебаниями и вообще почему бы и нет, — рынок и номер фонда. Чтобы в момент покупки было удобно скопировать номер и знать, что купили нужное.

Мы выбрали инвестиционную компанию

Мы копили, пока не собрали тогдашний минимум для открытия счёта, 20 000 ₪. Этой суммы хватало для Psagot или Excellence. Остальные инвестиционные компании требовали больше.

Разговор с Excellence был коротким и по делу. В Psagot нам не ответили и не перезвонили. А когда я посмотрела их тарифы в интернете, они оказались очень похожими, но немного выше, чем у Excellence. Ну и всё, значит, Excellence. Счёт онлайн мы открыли очень быстро.

Мы открыли счёт

Для открытия понадобились короткий разговор с Excellence и оформление за компьютером. Через несколько дней получили данные по электронной почте.

Внесли первые 20 000 ₪. Запутались с сообщением о внесении денег: на сайте можно было сообщить о взносе в керен иштальмут или пенсионный фонд, а на инвестиционный счёт — нет. Идан решил вопрос с поддержкой в WhatsApp, отправив фотографию подтверждения перевода.

Это их старый интерфейс. Сейчас он выглядит немного иначе:

Мы купили фонды. Теперь у нас есть портфель!

Через семь месяцев после того поста «Ха-солидит», четыре месяца после покупки моей первой акции и примерно неделю после открытия счёта мы с Иданом одним утром сели покупать наши фонды. Пять индексов, по 20 % в каждый. Возможно, от радости я включила «Денежного тигра» (נמר הכסף) и немного потанцевала.

Что ещё почитать

• Плейлист об инвестициях и о том, как делать деньги, на моём YouTube-канале.
• 6 фондовых индексов, которые стоит знать начинающим инвесторам.
• 9 ведущих фондовых индексов со всего мира.

Ты уверена, что выбрала лучший состав портфеля?

На фондовом рынке полно FOMO. Всегда можно бояться, что за углом есть что-то лучше. И всегда можно продать или заменить. Но если вы разобрались и можете объяснить, почему делаете то, что делаете, этого достаточно. Важнее иметь портфель, чем идеальный портфель.

Почему ты решила инвестировать на фондовом рынке?

Потому что поняла: хочу денег, а одной работой денег не сделаешь. При этом денег и знаний для вложений в недвижимость или покупки компании у меня недостаточно.